Диверсификация

Экономический словарь финансовых терминов - это толковый словарь терминов и выражений, используемых в экономической, финансовой и политической областях жизни. Он поможет тем, кто запутался в понятиях и хочет получить исчерпывающий ответ о нужном слове.


A B C D E F G H I J K L M N O P Q R S T U V W X Y Z
Диверсификация

Диверсификация – это вложение средств в разные финансовые инструменты с целью минимизации возможных потерь. Обязательным условием является то что снижение риска возможных потерь должно минимально влиять на размер доходности портфеля который вы выбрали.

Лучше всего суть диверсификации раскрывает народная поговорка – «Не нужно класть вся яйца в одну корзину». Если вы имеете 50000 долларов которые вы хотите инвестировать в один финансовый инструмент, не делайте этого, лучше вложите их часть в другие финансовые инструменты, это наилучшим образом защитит ваш капитал. 

Как это работает

Обязательно следует применять диверсификацию при инвестициях в высокодоходные портфели. Это актуально не только при инвестировании в финансовые инструменты, какой бы вид инвестирования вы не выбрали первым делом следует задуматься о диверсификации рисков. Никогда не забываем что высокий риск напрямую связан с высокой прибылью и наоборот низкая доходность как правила связана с низкими рисками. С учетом того что целью инвестирования является сохранение и приумножение капитала диверсификация является обязательной. Представьте себе такую ситуацию что, вы в 2007 году вложили свой капитал в акции банка JPMorgan Chase, а в 2008 году их стоимость упала на 47% - вы бы потеряли половину своего капитала.

График падения стоимости акций JPMorgan Chase
Рис.1 График падения стоимости акций JPMorgan Chase

 

Но  если бы вы инвестировали часть капитала в акции банка, а часть в золото, то возможно бы даже и заработали т.к. начиная с 2008 года золото непрерывно,  росло в цене вплоть  до средины 2011 года и выросло в цене на 300% прежде чем начался спад. При такой ситуации потеряв даже 47% на акциях банка от 50% вложенного капитала, а 50% вложив в золото и продав его на пике цены вы бы получили прибыль в размере 176%.

График роста золота
Рис.2 График роста золота

Как на этом заработать

Нужно знать, что инструменты финансовых рынков, тесно взаимосвязаны. На пример, цены на драгоценные металлы  могут значительно влиять на курс валют. Основная причина роста цен на драгоценные металлы это ослабление доллара. Снижение курса доллара заставляет инвесторов искать альтернативные способы сохранения капитала, среди которых на первом месте  золото. В тоже время падение золота в цене обуславливает рост доллара США и связанных валют. Соответственно хорошим решением будет вложить часть средств в валютный рынок.

Многие считают золото «тихой гаванью», ошибочно полагая что это лучший актив, который сохраняет и приумножает капитал в неблагоприятные для экономики времена, например во время экономического кризиса. Когда вы вкладываете все только в один инструмент вы не применяете диверсификацию, а значит забываете что за периодом спада всегда идет рост. В такой ситуации  тот инструмент цена на который росла, будет дешеветь, а тот на который цена падала возможно будет дорожать. В мировой истории эти процессы повторялись десятки раз, а значит повторятся и снова. Поэтому не стоит пренебрегать диверсификацией. Вы получите намного больший доход, когда вложите капитал в правильные инструменты в финале спада или сбудете ранее приобретенные инструменты когда те будут иметь самую высокую цену. Понятно что не имея опыта это сделать тяжело, в таких случаях опытные инвесторы прибегают к услугам профессиональных трейдеров и аналитиков.

Резюмируя изложенное выше можно выделить такие основные правила диверсификации:

1. Не работайте только с “любимыми” активами.

2. Распределяйте свой капитал между разными инструментами, а иногда разными сферами бизнеса.

3. Вовремя приобретайте и продавайте активы.